Skat af aktier i Danmark: Sådan fungerer det

Skat af aktier behøver ikke være kompliceret. Men det er vigtigt at forstå grundreglerne — for du betaler ikke den samme procent hele vejen op, og der er en oplagt skattefordel mange begyndere slet ikke udnytter.

Her får du overblikket.

Hvad er aktieindkomst?

Når du tjener penge på aktier, kalder Skat det for aktieindkomst. Det gælder to ting:

Udbytter — penge som selskabet udbetaler til dig som aktionær
Kursgevinster — den fortjeneste du får, når du sælger en aktie til en højere pris, end du købte den for

Begge dele beskattes som aktieindkomst — men hvornår du betaler skat afhænger af, hvilken type konto dine aktier ligger på. Mere om det om lidt.

Hvor meget skat betaler du? (2026)

Danmark bruger et progressivt system for aktieindkomst. Det betyder: jo mere du tjener, jo højere procent betaler du — men kun af den del der overstiger grænsen.

Aktieindkomst	Skatteprocent
Op til 79.400 kr. (single)	27 %
Over 79.400 kr.	42 %

Er du gift eller samlevende, kan I dele bundgrænsen, så I tilsammen har 158.800 kr. til 27 %.

Grænsen på de 79.400 kr. kaldes progressionsgrænsen. Den reguleres hvert år — i 2025 var den 67.500 kr., så den er steget pænt.

Et konkret eksempel:

Du sælger aktier og tjener 100.000 kr. i løbet af 2026.

De første 79.400 kr. beskattes med 27 % = 21.438 kr.
De resterende 20.600 kr. beskattes med 42 % = 8.652 kr.
Samlet skat: 30.090 kr.

Ikke sjovt at betale, men forståeligt når du ser det opbrudt sådan.

Realisationsbeskatning vs. lagerbeskatning — hvad betyder det?

Dette er en af de vigtigste ting at forstå, og den forvirrer mange.

Realisationsbeskatning — du betaler når du sælger

På en almindelig aktiekonto (også kaldet et frit depot hos fx Nordnet eller Saxo) betaler du kun skat, når du faktisk sælger dine aktier med gevinst.

Har du købt aktier for 10.000 kr. der nu er 50.000 kr. værd? Ingen skat endnu. Du betaler først når du sælger.

Det giver dig kontrol over hvornår du udløser skatten.

Lagerbeskatning — du betaler hvert år uanset hvad

På visse kontotyper — herunder aktiesparekontoen og konti med visse investeringsfonde — bruges lagerbeskatning.

Her opgøres din gevinst (eller dit tab) én gang om året pr. 31. december, uanset om du har solgt noget eller ej.

Eksempel: Dine aktier stiger 20.000 kr. i løbet af året. Du har ikke solgt en eneste aktie — men du skylder stadig skat af de 20.000 kr.

Det lyder hårdt, men aktiesparekontoen (som bruger lagerbeskatning) har til gengæld en lavere skatteprocent. Det gør den stadig meget attraktiv.

Aktiesparekontoen: Din skattefordel som begynder

Aktiesparekontoen (ASK) er en særlig kontotype som er lavet for at gøre det mere attraktivt at investere i aktier.

Fordelen er enkel: du betaler kun 17 % i skat af dit afkast — uanset hvor stort det er.

Til sammenligning betaler du 27–42 % på en almindelig konto. Forskellen er markant.

Hvad er begrænsningerne? (2026)

Du kan indskyde op til en samlet grænse på 174.200 kr. — det er det maksimale kontoen må være værd ved årets start
Kontoen beskattes efter lagerbeskatningsprincippet — du betaler skat hvert år af værdistigninger
Du kan kun have én aktiesparekonto
Børn under 18 kan også have en — og den beskattes uafhængigt af forældrene

Er det det værd?

For de fleste begyndere: ja, klart. Den lavere skatteprocent (17 % mod 27–42 %) er en markant fordel — selv med lagerbeskatning.

En god tommelfingerregel: fyld aktiesparekontoen op først, og brug derefter et frit depot til resten.

Læs vores fulde guide til aktiesparekontoen →

Hvornår og hvordan betaler du skatten?

Den gode nyhed: for de fleste er det automatisk.

Udbytte

Udbytte fra danske aktier trækkes automatisk med 27 % ved udbetaling. Resten får du udbetalt direkte.

Udbytte fra udenlandske aktier er lidt mere kompliceret — her tilbageholder det udenlandske land ofte en kildeskat. Din broker (fx Nordnet) hjælper typisk med at sikre, du ikke betaler dobbelt.

Kursgevinster på frit depot

Når du sælger aktier via en dansk broker, indberetter brokeren automatisk til Skat. Du vil se det i din årsopgørelse hvert forår.

Har du realiseret tab? Det kan du modregne i gevinster — og overskydende tab kan i mange tilfælde overføres til næste år.

Aktiesparekontoen

Her sker alt automatisk. Din bank opgør afkastet pr. 31. december og trækker skatten fra kontoen i starten af det nye år. Du skal ikke gøre noget selv — men sørg for, at der er kontanter nok på kontoen til skattebetalingen.

De 3 ting du skal huske

Progressionsgrænsen er din ven — i 2026 er den 79.400 kr. Overvej om du kan sprede gevinster over to kalenderår, hvis du nærmer dig grænsen
Brug aktiesparekontoen — 17 % skat er langt bedre end 27–42 %, og loftet på 174.200 kr. er mere end nok for de fleste begyndere
Tab kan modregnes — sælger du noget med tab på dit frie depot, kan du trække det fra i dine gevinster samme år. Tab på aktiesparekontoen kan kun modregnes i fremtidige gevinster på den samme konto

Næste skridt

Nu kender du grundreglerne for skat af aktier i Danmark. Her er hvad du kan gøre nu:

Tjek om du allerede har — eller kan oprette — en aktiesparekonto hos din broker. Læs vores guide til aktiesparekontoen →
Er du ny til aktier? Start med vores guide til hvad en aktie er →
Vil du vælge en broker? Se vores broker-anmeldelser →

For dybere information, se Skattestyrelsens vejledning om aktiesparekontoen. Husk at regler og beløbsgrænser opdateres hvert år — tallene i denne artikel gælder for indkomståret 2026.

Dette er ikke finansiel rådgivning. Skatteregler kan ændre sig — tjek altid Skat.dk for de seneste satser og grænser.